苯胺 价格回归理性产销基本平衡
中石化南化公司 梁诚
我国已成为世界生产基地
　　伴随着下游产品配套或氯碱装置平衡氢气的需要，近年来国内苯胺产能快速扩张，截至2009年6月底国内苯胺
生产能力为166万t/a，已经成为全球最大的苯胺生产国。2009年我国主要苯胺生产企业及产能统计见表1。
     拜耳（上海）、上海联恒、烟台万华的苯胺装置主要是为其下游MDI产品配套，根据下游产品生产状况决定苯
胺产量，没有商品量产生，对市场不造成影响。扣除这些装置能力，截至2009年6月国内商品苯胺生产能力为120
万t/a。
      表1  2009年我国主要苯胺生产企业及产能统计          万t/a
企业                            产能                   备      注
拜耳材料科技（上海）有限公司    28.0    2008年9月建成投产
中石化南京化学工业有限公司        17.0    
上海联恒异氰酸酯有限公司         16.0    全部自用生产MDI
吉林康乃尔化工有限公司            15.0    一期15万t/a于2008年底建成，
                                           计划2009底达到30万t/a。
山西天脊煤化工集团有限公司        13.5    引进设备与技术
新浦化工（泰兴）有限公司        13.5    其中5万 t/a装置07年底投产
中石油兰州炼化有限公司            7.0        06年5月停产，07年恢复生产
山东金岭化工集团公司            6.0        氯碱配套
章丘日月化工有限公司            5.0    
山东海化化工股份有限公司        5.0        氯碱配套
江苏利士德化工有限公司            5.0        苯乙烯项目配套
河北冀衡化工集团有限公司        5.0        氯碱配套
江苏瑞祥化工有限公司            3.0        氯碱配套
江苏梅兰化工集团公司            3.0        氯碱配套
江苏大和氯碱有限公司            3.0        2008年9月投产，氯碱配套
江苏安邦电化有限公司            2.5        2008年6月投产，氯碱配套
河南开普化工有限公司            2.0        氯碱配套
金田企业（南京）有限公司        2.0    
烟台万华聚氨酯公司                2.0    
其他规模小于2万t/a10家企业    12.5    
合计                            166
价格跌宕起伏
　　2008年6月至今，国内苯胺价格跌宕起伏、剧烈波动，随着我国经济回暖和下游产品需求稳定增加，国内苯胺
价格逐渐回归理性。
　　2008年4月下旬开始，烟台万华在宁波MDI装置扩产改造开车后对苯胺需求量激增，主要原料纯苯、硝酸等价
格大幅上涨，市场出现供不应求态势，价格节节攀升。进入6月由于天气变热，国内硝酸开工率不高，价格大幅上
涨，对苯胺价格攀升形成火上浇油之势，2008年6月国内苯胺价格由年初的10500元/t上涨到16000元/t。
　　7月份，尽管烟台万华MDI装置停产检修后重启和硝酸价格继续攀升，但由于纯苯价格下滑和部分下游产品如
染颜料和橡胶助剂装置降低生产负荷或停产，苯胺价格基本与6月底持平，华东地区主流出厂价格为15400～15800
元/t。
　　8月奥运会闭幕后，苯胺市场需求量并没有如市场期望那样增加，部分下游产品出口开始呈现减少态势，国内
苯胺厂家库存量大幅度增加，生产企业通过降低开工率来缓解库存及销售压力，8月底价格下滑到13400元/t左右。
　　9月份硝酸价格大跌、纯苯价格下调，下游采购气氛清淡，苯胺价格盘整下跌，月底价格已经下滑到11000元
/t左右。全球金融危机爆发开始影响到下游产品的开工率，尤其是橡胶助剂、医药和农药中间体开工率急剧下降，
导致苯胺开工率下降。
　　10～11月苯胺价格大幅度跳水，数天之内苯胺价格从11000元/t跌至6500元/t左右，由于价格大幅快速下降，
业内许多人士都认为苯胺价格已经降至谷底，未来将触底反弹，但是由于金融危机影响，囊中羞涩无法建仓，只能
继续观望，这样就给本来成交清淡的苯胺市场雪上加霜，苯胺价格随着纯苯价格走低继续下滑，11月底苯胺价格降
至5700元/t左右，几乎所有的装置均处于亏损的状态。
　　年初岁末，国内苯胺及相关产业仍然没有好转迹象，苯胺价格在盘整中阴跌，最低价格跌至5200元/t左右。
随着元旦和春节的来临，加上受到相关装置停产的影响，如氯碱装置停产，许多企业没有氢气来源等影响，国内中
小型苯胺装置多数处于停产或半停产状态，包括一些规模较大的苯胺生产企业如江苏利士德、泰兴新浦等也在2009
年1月停产。苯胺价格开始止跌回稳，春节前后基本稳定在5600元/t左右。
　　2009年上半年，随着国家多项经济振兴规划的实施，国内汽车产业呈现良好发展态势，拉动和刺激了轮胎及橡
胶助剂的需求；有机中间体迎来周期性需求高峰；另外多套装置尚未恢复生产，自2月底苯胺价格持续上扬，至3
月底国内苯胺价格由2月中旬的5600元/t上升到7000元/t左右。
　　4月国内随着纯苯、硝酸价格持续上涨，加上部分企业尚未复工，苯胺价格保持小幅上扬态势，局部地区货源
紧张，国内开始较大数量的进口，苯胺价格上涨到4月底的8100元/t左右。
　　4月底5月初，鉴于国内苯胺市场需求较好，许多装置复工生产，但是由于烟台万华宁波MDI装置检修，市场
需求明显减少，5月中旬价格开始下滑，尽管吉林康乃尔苯胺因为故障停车，仍然没有使国内苯胺价格回升，许多
企业于月底开始停产检修，导致货源供应紧张，同时纯苯价格也在小幅度提价，5月底苯胺价格又开始上涨，6月苯
胺价格上涨到8900元/t左右。
　　6～7月尽管国内纯苯价格多次上涨，硝酸价格也有所上扬，但是由于前期苯胺价格持续上涨幅度较大，进入夏
季，部分下游产品面临传统淡季需求减弱，而且苯胺价格处于相对高位，贸易商不愿意轻易建仓，供应紧张局面得
到改善，进口量也开始缩减，目前苯胺价格基本维持在8900～9200元/t，产销基本平衡，装置开工率逐步回升，主
要生产企业维持在80％～85%。
　　由于纯苯占苯胺生产成本的80%左右，因此苯胺价格受纯苯价格影响交大。2009年国内下游MDI开工率较高，
对苯胺价格持续走高形成支撑。2008～2009年国内苯胺价格走势见图1。
2009 需求面看好
　　近年来国内苯胺产量和消费量呈现快速增长的局面，其中主要需求拉动来自两大领域：①烟台万华MDI装置产
能不断扩大，生产不断稳定；②橡胶助剂装置能力迅猛增长。苯胺消费领域也由染料、医药和农药中间体为主逐渐
转变成MDI和橡胶助剂为主，尽管2008年四季度全球经济低迷，严重影响了苯胺的产量和消费量，但是烟台MDI
装置2008年上半年扩能及该装置四季度保持较高的开工率，保证了2008年苯胺消费量与2007年基本持平。2002～
2008年国内苯胺供需情况统计见表2。
　　表2   2000～2008年我国苯胺供需情况统计    万t
　　年份   产能/万t·a－1      产量   进口量  出口量  表观消费量
　　2000        23.0        16.5    0.75    0.07    17.18
　　2001        27.0        17.9    1.04    0.1        18.84
　　2002        38.0        21.0    4.52    0.06    25.46
　　2003        43.1        32.2    2.38    0.36    34.22
　　2004        44.0        41.5    0.41    4.00    37.91
　　2005        52.3        49.0    1.46    1.73    48.73
　　2006        91.2         60.0    7.79    0.07    67.72
　　2007        118.0        75.0    4.92    4.77    75.15
　　2008*        166            73.0    2.50    0．51    74.99
　　*产量根据主要生产企业实际产量估算值；另外不含有拜耳材料科技（上海）与上海联恒自行配套生产出苯胺
量。
　　2008年国内苯胺产量约为73.0万t左右，若生产能力中不计入拜耳（上海）、上海联恒量，2008年国内苯胺装
置开工率约为60%。装置开工率偏低主要受到几大因素影响：①全球金融危机影响到四季度装置正常运行；②部分
新装置于2008年下半年建成，多属于调试阶段，尚没有形成生产能力；③产能过剩较为明显。尽管未来国内苯胺消
费仍会保持较快增长速度，但是产能扩增速度更为迅猛，市场竞争压力不容忽视。
　　2009年由于国内MDI和橡胶助剂需求拉动，苯胺的需求预计将超过2008年，装置开工率也将有所提高。
    2009年国内苯胺的商品需求量约为83.5万t，主要原因是MDI扩能导致需求增长。目前国内尚没有较大规模苯
胺装置建设的报道，预计2009年国内苯胺的装置开工率将维持在68.2%左右，比2008年有所上升。
2010年将出现市场拐点
　　展望后市，国内苯胺价格将相对平稳，2009年下半年影响苯胺供需及价格的主要因素有：
　　利好因素：①我国经济复苏明显，相关行业将逐渐走出谷底，国内苯胺生产与销售将在相对良好的宽松的经济
大环境下进行；②MDI国内需求稳步增加，烟台万华维持较高的开工率；③汽车工业依然保持较高增长速度，对橡
胶助剂需求拉动作用明显。
　　利空因素：①国内下游出口形势好转迹象不明朗；②美国轮胎特保案尘埃未定，将对轮胎和助剂行业产生一定
影响；③部分落后的中小型装置开工后进行恶性市场竞争。
　　根据目前整体形势分析，预计2009年下半年国内苯胺价格在原料纯苯没有大幅度波动的前提下，将在目前水平
上下波动，但是波动幅度不会太大。
    2009年下半年需求将平稳增加，预计国内苯胺市场变化的拐点将出现在2010年中期，届时烟台万华在宁波的
36万t/a苯胺和30万t/a MDI装置将陆续投产，该公司苯胺外购量将比2009年减少12万t。会给已经产能严重过
剩的苯胺行业带来严重的影响，苯胺行业真正意义上的优胜劣汰可能在2010年下半年至2011年上演。