2009炼油工业：从低迷到回升
□中国石油和化学工业协会 蔡恩明
关键词：需求回升 能力扩张 质量升级
需求前低后高 开工逐季回升
据统计，2009年一季度，全国原油加工量8212.2万t，同比下降4.5%，中石化和中石油炼厂平均开工率仅80%
左右，原油加工量比上年同期均有不同程度的减产。全国汽煤柴油产量下降2.2%，进口下降39.6%，出口增长63.7%，
表观消费量下降了6.5%，特别是柴油消费下降达12.6%。
随着“四万亿”投资、十大行业调整和振兴规划等经济刺激措施效果的逐渐显现，油品需求开始回升。尤其是
汽车购置税减免等优惠政策极大地刺激了汽车工业的发展。统计显示，1～11月，全国轿车产量达1279.9万辆，
同比增长43.2%，增幅比1～3月加快39.5个百分点，首次超越美国成为世界第一大汽车消费国，直接带动油品消
费快速增长，炼厂开工率提高。二季度，全国原油加工量同比已经实现7.4%的增长，三季度增幅进一步上升至10.6%，
四季度前两个月增幅则高达14.7%。1～11月累计全国原油加工量3.4亿t，同比增长6.4%，汽煤柴油产量同比增
长7.8%；成品油消费同比增长1.2%，增幅为2002年以来的最低水平，其中柴油下降2.6%，但汽油却增长了6%，
这与国内汽车消费的火爆密切相关。
炼油能力过剩 竞争主体增加
由于国内成品油供应持续偏紧，主要炼油企业纷纷加大了炼油能力的建设，在立足现有炼厂改扩建的同时，还
新建一系列千万吨级大型炼油项目。2009年，中海油惠州1200万t/a、独山子石化1000万t/a炼油扩建、福建炼
化一体化、天津石化扩建等项目陆续投产，新增炼油能力达3600万t/a。截至2009年末，我国原油加工能力约4.9
亿t/a，其中中石化2.3亿t/a，中石油1.4亿t/a；全国拥有千万吨级炼厂17家，其中中石化11家，中石油5
家。预计2009年全国原油加工量约3.75亿t，仅上述两家企业已基本可满足国内所需的炼油能力，再加上中海油、
陕西延长石油集团以及大量规模较小、总量庞大的地方炼油企业，炼油能力过剩已显而易见。为了缓解能力的过剩，
中石油和中石化均加大了成品油对外出口。据海关统计，2009年1～11月，全国汽油和柴油出口分别达到396.4
万t和400.7万t，同比分别增长达121.8%和825.8%，其中我国多年来持续净进口的柴油，2009年呈现较大数量
的净出口。
在能力扩张的同时，产业竞争格局逐渐演变。惠州炼油项目的投产，使中海油成为国内除中石化和中石油外，
第三家拥有千万吨级炼油装置的企业。加上其并购的河北中捷石化、山东中海石化、海化集团等地方炼油企业，中
海油原油加工总能力已近3000万t/a，成为国内第三大炼油企业。如果说收编地炼“杂牌军”是中海油进入炼油
行业的初步尝试，惠州大炼油项目则真正确立了其炼油行业竞争主体之一的身份，完善了企业的上下游产业链。
定价机制完善 企业扭亏为盈
继2008年12月份国家发布《国务院关于实施成品油价格和税费改革的通知》，2009年5月份又正式发布了《石
油价格管理办法（试行）》，进一步推动成品油价格与国际市场有控制地间接接轨，同时也正式开征了热议已久的燃
油税。新机制实施以来，国家发改委对成品油价格进行了9次调整，其中5次上调，4次下调，基本理顺了成品油
价格，调动了炼油企业的积极性，对保障成品油市场供应，促进国民经济平稳运行起到了积极作用。
由于2009年以来国际油价基本在80美元/桶以下区间运行，新定价机制的实施，扭转了2008年油价倒挂下炼
厂严重亏损的局面，保证了炼油企业正常的利润率。1～11月，全国炼油行业实现利润728.8亿元，创历史最高利
润水平。中石化发布的三季报显示，前三季度公司净利润同比增长达230.3%，预计全年同比增长50%以上。盈利增
强也促使地炼企业生产增加，1～11月全国地炼企业原油加工量同比增长15.5%。
2010：经济前景复杂 产能过剩堪忧
展望2010年，受国内外经济形势影响，成品油需求将保持温和增长；国内炼油能力继续扩张，供应维持过剩
态势；成品油需求结构生变，汽油增长逐渐领先；油品质量升级给炼厂生产带来压力。
经济形势复杂 中国为抵御金融危机推出的一揽子经济刺激计划推动2009年国内经济保持了8%以上的增速，
多家机构预测2010年中国经济增长可能达到9%或10%。但是，考虑到近段时间以来冰岛国家破产、希腊主权危机、
迪拜世界债务危机等事件发生，金融危机的阴影远没有过去，世界经济形势存在很大不确定性，再加上国际贸易保
护主义频发，中国经济增长的外部环境仍不明朗，这对于过于依赖出口的中国经济是不小的挑战。而国内拉动内需
的措施由于居民收入增长缓慢、社会保障不完善等原因难有大的成效，因此我们对于明年的经济形势不能过于乐观。
目前沿海地区企业关停、房屋空置的现象仍没有恢复。经济增长的平缓对交通运输用油产生较大影响，但农业用油、
轿车用油仍将增长。预计明年油品需求仍将比较平淡，仅小幅增长，汽煤柴油消费量约2.3亿t左右。
炼油能力过剩 2009年末投产的福建炼化一体化、天津石化等项目加上2010年上半年即将投产的中石油广
西石化千万吨炼油项目，预计到2010年底我国炼油能力将达到5.1亿t/a。而根据近两年新装置的投产情况估算，
2010年原油加工量约4亿t，按照国内汽煤柴油平均收率，全国汽煤柴油产量达2.44亿t，超过国内需求。2010
年国内炼油企业应寻求扩大出口以平衡市场供需。
油价上行带来压力 2009年下半年以来，在全球刺激经济的超宽松货币政策、美元持续贬值、欧佩克多次减
产等因素影响下，国际油价呈现出见底企稳、逐步回升的走势，年底较年初时的最低价格上涨近倍，全年布伦特原
油现货均价约60.6美元/桶。2010年，尽管经济增长的不确定性较大，但全球经济缓慢复苏应是大趋势，美元继
续疲软，通货膨胀压力上升，以及投机炒作等因素将使得国际油价呈上行趋势，而经济难以强劲增长则限制上升空
间，预计油价将在60～90美元/桶之间波动。
油品质量升级 根据国家有关规定，2010年国内汽油质量必须全部达到国Ⅲ标准。为此国内炼油企业必须对
现有装置进行改造。由于新建、改造装置多，投资数额大，油品质量升级不可避免带来成本费用的增加。如果不能
将成本通过涨价转移出去，则炼厂利润必然受到压缩。
成品油消费结构变化 受国内经济快速增长的影响，过去数年来，我国油品消费中柴油消费增长一直快于汽
油。2009年，经济增长有所放缓，柴油消费增长也随之放缓，而汽油消费在汽车工业的带动下仍较快增长。2009
年1～11月我国柴油比重为1.95，同比下降0.18。从长远来看，未来随着经济结构的变化，我国汽油消费比重将
上升，柴油比重将下降，国内炼厂也必须相应调整柴汽比以适应市场需求。