2009年10月份石化行业产业安全形势分析
中国化工信息中心  董涛
    随着需求的上升，世界石化工业呈现复苏的迹象，主要国家生产开始恢复，跨国石化公司效益有所好转。我
国石化工业则由于产业调整和振兴规划积极作用的进一步显现，继续踏上复苏的征途。
　　　　　　　　　　　　　　　　　　　世界石化工业复苏
　　受亚洲主要化工原料价格的跌幅大大超过其他地区价格回升幅度的影响，2009年10月ICIS石化产品价格指
数（IPEX）下探至244.65，跌幅为1.0%，是自2月份以来首次下跌。
　　由于亚洲市场乙烯、丙烯和纯苯的价格出现了两位数的暴跌，该指数较9月的247.11点回落了2.46点。亚
洲需求萎缩和装置重启是导致本次价格下跌的主要原因。其他化工产品和其他地区的降价幅度不太明显，与亚洲
石化产品价格下跌的走势相反，美国丙烯和欧洲丁二烯（BD）价格出现大幅上涨。
　  1. 主要国家显示复苏迹象
　　随着美国石化业需求上升，2009年第三季度美国烯烃产量较上季度平均增长约3%，其中乙烯产量增长2.3%，
增至130亿磅（1磅=0.454kg）；丙烯增长约5.7%，增至78亿磅；丁二烯仅增长1.1%，增至7.72亿磅。不过，
与2008年第三季度相比，烯烃产量保持不变，乙烯产量同比增长12%，丙烯产量同比增长2.2%，丁二烯产量同
比下跌近7.6%。
　　欧洲石化业也继续呈现复苏迹象。由于国内外需求增长，第三季度德国化工业产销明显回升，行业生产环比
增长4%，同比下降11.5%；行业销售额达350亿欧元，环比上升5.5%，其中，国内销售增长6%，国外销售增长
4%，同比减少15%。同期，德国化学品价格环比上升0.1%，同比下降4.3%。所有化工分类行业从经济复苏中获益，
但行业设备利用率只及76.8%，低于长期平均水平。预计2009年德国化工业生产下降约10%，销售额减少12%左
右。
　  2. 跨国公司业绩有所复苏
　　多数美国化工公司有望出具好于预期的2009年第二季度业绩报告，但也有部分化工公司仍在盈利的低谷苦
苦挣扎。
　　美国专用化学品生产商氰特工业公司日前公布的2009年第三季度业绩数据显示，当季该公司实现净利润
1250万美元，虽然比不上去年同期4630万美元的净利润水平，但与第二季度2500万美元的亏损额相比有了很大
的改观。美国涂料巨头PPG工业公司第三季度调整后的每股收益为97美分，高于分析师们普遍预期的89美分/
股的业绩预估值。伊士曼化学公司第三季度实现净利润1.01亿美元，略高于2008年同期的1亿美元。该公司同
期营业利润同比增长9%，达到1.91亿美元。
　　比利时化工巨头苏威公司第三季度实现净利润1.73亿欧元，比去年同期7500万欧元的净利润大幅增长两倍
多。
　  3. 原油需求复苏
　　石油输出国组织（欧佩克）在2009年11月11日发布了最新月度报告。报告预计，由于世界经济的复苏，
全球原油需求将会小幅增长。预计2009年的世界原油需求总量为8431万桶/天，比2008年减少1.63%。而2010
年，得益于世界经济的进一步复苏，世界原油需求总量可能达到8507万桶/天，比2009年提高约0.9%。
　  4. 并购市场中国、中东唱主角
　　全球化工业大型并购交易活跃度有望在未来两年内恢复到2006年和2007年时的水平。此轮全球化工业大型
并购交易复苏潮将由现金充裕的中国和中东买家为主要推动力量。在这一轮并购交易复苏中，西方公司将成为并
购的目标，而中国和中东地区的公司将成为买家。
　　中东地区的公司拥有原料丰富且价廉的优势，当前正在寻求石化领域的投资机会，倾向于收购西方公司以获
得先进的技术支持。而中国公司则主要是受到政府的推动进行化工业务的收购，以满足国内需求的增长，实现化
工产品的自给自足。这两个地区的化工公司背后均有现金充裕的政府支持。与此同时，西方公司则处于对旗下业
务进行合理化调整的关键时期，同时它们正与金融危机导致的疲软的市场需求进行苦苦斗争，预计西方石化市场
的需求有可能到2011年才能恢复到2007年时的水平。
                                       我国石化行业继续呈现复苏迹象
　　进入2009年10月份以来，随着需求的上升，石化行业呈现出产量与价格双双企稳回升的可喜局面。不过由
于外部环境仍不宽松，因此出口仍在下滑。
　  1. 产量有所增长
    2009年10月份在重点监测的67种产品中，产量上升的占86.57%，比上月下降3.2个百分点。其中，国内
的原油加工量创下历史新高，达到3328.58万t，同比增长了10.39%；成品油产量（汽、柴、煤油合计）2003.40
万t，增长9.62%。
　  2. 固定资产投资增幅下降，新增项目增加
    2009年1～10月，全国石油和化工行业新开工项目数为8103个，同比上升32.64%，比上年同期上升30.51
个百分点。同期，固定资产投资累计达到7699.53亿元，同比增长10.66%，比上年下降23.06个百分点（见图1）。
分行业看，涂料、染料和颜料行业投资同比增长36.61%，农药行业投资增长31.48%；石油加工业投资则继续下
降，同比下降了14.42%。
　  3. 工业产值同比继续上升
    2009年1～10月石油和化工行业累计实现总产值51839.82亿元，同比下降6.29%，降幅比上月收窄1.96个
百分点。10月实现总产值6015.17亿元，同比上升11.11%，环比下降0.12%，继续保持9月产值同比上升局面，
显示全行业稳步回升的态势。
　  4. 能源化工品市场首现上下游联动回暖
    在能源市场，2009年10月重油以5.2%的环比涨幅荣登排行榜冠军。在化工品市场，118种产品有54种产品
价格上涨，占总监测产品数量的45.76%；另有3种产品价格持平；有61种产品价格小幅下滑，占51.69%。其中，
水合肼跃居涨幅榜冠军。大部分塑胶产品价格继续维持高位，在统计的51个塑胶产品中，16个价格上涨，8个
走势平稳，27个下行。总体而言，能源、化工、材料等多个板块出现联动回暖，可见产业链上下游已共同发力，
尤其是下游需求的支持令上游增加信心，显示石化业继续回升的态势。
　  5. 外部需求不振，出口继续恶化
    2009年1～10月出口交货值2877.41亿元，同比下降19.99%，降幅收窄1.51个百分点。其中10月单月为
329.05亿元，同比下降6.92%，降幅收窄7.92个百分点，已是自2008年11月以来连续第12个月下降。环比则
继续上升，涨幅为0.78%。化肥、农药、烧碱、无机盐、轮胎、涂料染料颜料出口继续下降的态势未得到根本改
善。
　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　存在的问题
    1. 部分初级产品产能过剩
    随着国际金融危机的蔓延和加深，国内外需求疲软，我国部分初级化工产品产能过剩问题日趋严重。数据显
示，煤化工产能过剩超过30%，50%的石化产品供需基本平衡，20%的产品供过于求，只有30%的产品是供不应求。
2008年，全国PVC产能1581万t/a，国内表观消费量930万t，过剩41.2%。此外，硫酸产能过剩25.2%，纯碱
产能过剩约27.4%，烧碱产能过剩33.4%，磷肥产能过剩40.6%，黄磷产能更是过剩61.8%。
　  2. 部分品种进口激增影响我国石化产业安全
    部分有机原料、合成树脂等产品进口量大幅增长，且进口产品价格呈现下降局面，国内生产企业受到很大冲
击。2009年1~9月份进口苯乙烯266.17万t，同比上升24.43%，进口平均价格为896.03美元/t，同比下降38.54%；
进口聚丙烯318.57万t，同比增长52.38%，进口平均价格为1064.40美元/t，同比下降29.70%。
　　中东地区的石化产品进口激增尤为突出。2009年1～9月进口自沙特的甲醇数量同比增长了574.61%，价格
同比下降54.70%。
　  3. 贸易保护主义盛行，化工行业受损严重
    2009年前9个月，我国石化领域已遭遇贸易救济调查16起，同比上升33.33%。2009年以来，国外对我国贸
易摩擦数量，尤其是涉案金额骤增，显示金融危机以来，美国和印度等主要经济体为稳定国内就业和促进本国企
业发展，出现频繁发起贸易救济调查和滥用贸易救济措施的势头。